Islamic Corporate Governance And Sharia Compliance On Financial Performance Sharia Bank In Indonesia

Umiyati Umiyati; Laila Maisyarah; Mustafa Kamal

Islamic Corporate Governance And Sharia Compliance On Financial Performance Sharia Bank In Indonesia

Umiyati Umiyati, Laila Maisyarah, Mustafa Kamal

Abstract

This study aims to reveal the influence of Islamic Corporate Governance (ICG) and Sharia Compliance on Financial Performance of Islamic Banks in Indonesia. Independent variables used are Islamic Corporate Governance (ICG) and Sharia Compliance with Islamic Income Ratio (IsIR), Profit Sharing Ratio (PSR) and Zakat Performing Ratio (ZPR) as the proxy. In contrast, the dependent variable used is Financial Performance with Return On Asset as the proxy. The population in this study is all Islamic Banks (BUS), registered in Bank Indonesia from 2014 to 2018. The sample was selected using a purposive sampling method. Total samples used in this study are 8 Islamic Banks with 5-year study periods. The analytical method used is data panel regression with the help of e-views 9.0. The result of this study indicates that the Islamic Corporate Governance (ICG) and Zakat Performing Ratio (ZPR) have significant effects on Islamic Banks Financial Performance. At the same time, Islamic Income Ratio (IsIR) and Profit Sharing Ratio (PSR) did not affect Islamic Banks Financial Performance.

Penelitian ini bertujuan mengetahui pengaruh Islamic Corporate Governance dan Sharia Compliance terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah di Indonesia. Variabel independen pada penelitian ini adalah Islamic Corporate Governance (ICG), dan Sharia Compliance dengan indikator Islamic Income Ratio (IsIR), Profit Sharing Ratio (PSR) dan Zakat Performing Ratio (ZPR), sedangkan variabel dependen adalah Kinerja Keuangan dengan indikator Return On Asset (ROA). Populasi dalam penelitian ini adalah seluruh Bank Umum Syariah di Indonesia periode 2014-2018. Sampel dipilih dengan menggunakan metode Purposive Sampling. Total sampel yang digunakan dalam penelitian ini sebanyak 8 BUS dengan 5 tahun periode penelitian. Metode analisis yang digunakan ialah metode regresi data panel, dengan alat analisis e-views 9.0. Hasil penelitian ini menunjukan bahwa Islamic Corporate Governance (ICG) dan Zakat Performing Ratio (ZPR) berpengaruh signifikan terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah. Sedangkan Islamic Income Ratio (IsIR) dan Profit Sharing Ratio (PSR) tidak mempengaruhi Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah.

Keywords

Islamic Corporate Governance (ICG), Sharia Compliance, Return On Asset (ROA), Islamic Bank.

References

Alfianika, N. (2016). Buku Ajar Metodologi Penelitian Pengajaran Bahasa Indonesia. Yogyakarta: Deepublish.

Arief, T. (2019). Terjadi 4 Internal Fraud di BJB Selama 2018. Retrieved January 29, 2020, from https://finansial.bisnis.com/read/20190423/90/914480/terjadi-4-internal-fraud-di-bjb-syariah-selama-2018

Asrori. (2014). Implementasi Islamic Corporate Governance Dan Implikasinya Terhadap Kinerja Bank Syariah. Jurnal Dinamika Akuntansi, 6.

Buallay, A. (2019). Corporate governance , Sharia ’ ah governance and performance. International Journal of Islamic and Middle Eastern Finance and Management, 12. https://doi.org/10.1108/IMEFM-07-2017-0172

Chapra, M. U., Bank, I. D., & Ahmed, H. (2002). Corporate Governance in Islamic Financial Institution, (January 2002).

CNBCIndonesia. (2019). Terserat Kasus SNP Finance Ini Evaluasi Bank Panin Dubai. Retrieved from https://www.cnbcindonesia.com/market/20190418151812-17-67589/terseret-kasus-snp-finance-ini-evaluasi-bank-panin-dubai

Dewanata, P., Hamidah, & Ahmad, G. N. (2016). The Effect Of Intellectual Capital And Islamicity Performance Index To The Performance Of Islamic Bank In Indonesia (2010-2014). Jurnal Riset Manajemen Sains Indonesia (JRMSI), 7(2), 259–278.

Ghozali, I., & Chariri, A. (2007). Teori Akuntansi. Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro Semarang.

Ghozali, I., & Ratmono, D. (2013). Analisis Multivariat Dan Ekonometrika. Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro Semarang.

Gujarati, D. (2003). Basic Econometrics. McGraw Hill.

Hameed, S., Wirman, A., Alrazi, B., Nur, M. N. B. M., & Pramono, S. (2004). Alternative Disclosure And Performance Measures For Islamic Banks. Second Confrence on Administrative Sciences: Meeting the Challenges of the Globalization Age, King Fahd University of Petroleum & Minerals, Dhahran, Saudi Arabia, 19–21.

Hanania, L. (2015). Faktor Internal Dan Eksternal Yang Mempengaruhi Profitabilitas Perbankan Syariah Dalam Jangka Pendek Dan Jangka Panjang. Perbanas Review, 1(November), 151–168.

Jamaludin, N., & Kuriyah, S. (2017). Profit Sharing Financing, FDR, Dan NPF Dan Pengaruhnya Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah. Islaminomic, 7.

Jumingan. (2006). Analisis Laporan Keuangan. Jakarta: PT Bumi Aksara.

Junusi, R. El. (2012). Implementasi Syariah Governance Serta Implikasinya Terhadap Reputasi Dan Kepercayaan Bank Syariah. Al Tahrir, 12, 91–115.

K.R.Subramanyam, & J.Wild, J. (2010). Analisis Laporan Keuangan (10th ed.). Jakarta: Salemba Empat.

Khasanah, A. N. (2016). Pengaruh Intellectual Capital Dan Islamicity Performance Index Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan Syariah Di Indonesia. Jurnal Nominal, V Nomor 1(6).

Maradita, A. (2014). Karakteristik Good Corporate Governance Pada Bank Syariah Dan Bank Konvensional. Yuridika, 29, 191–204.

Mulazid, A. S. (2006). Pelaksanaan Sharia Compliance Pada Bank Syariah (Studi Kasus Pada Bank Syariah Mandiri, Jakarta), (95), 37–54.

Munawir. (2006). Analisa Laporan Keuangan. Jakarta: Balai Aksara.

Najib, H., & Rini. (2016). Sharia Compliance, Islamic Corporate Governance Dan Fraud Pada Bank Syariah. Jurnal Akuntansi Dan Keuangan Islam Vol. 4, No. 2, 131–146.

Pudyastuti, L. W. (2018). Pengaruh Islamicity Performance Index Dan Financing To Deposit Ratio (FDR) Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan Syariah Di Indonesia. Jurnal Manajemen Bisnis Indonesia.

Purwanto. (2019). Profitabilitas Bank Syariah Ditinjau dari Pembiayaan dengan Prinsip Bagi Hasil Dan Kategori Usaha. Cakrawala: Jurnal Studi Islam, 14.

Raharjo, E. (2007). Teori Agensi Dan Teori Stedwarship Dalam Perspektif Akuntansi.

Rahma, Y. (2018). The Effect Of Intellectual Capital And Islamic Performance Index On Financial Performance. Jurnal Ilmu Akuntansi, 11(1), 105–116. https://doi.org/10.15408/akt.v11i1.8804

Republik Indonesia. Undang-Undang Republik Indonesia No. 10 Tahun 1998 Tentang Perubahan Atas Undang-Undang No. 7 Tahun 1992 Tentang Perbankan (1998). Indonesia.

Republik Indonesia. Undang-Undang Republik Indonesia No. 21 Tahun 2008 Tentang Perbankan Syariah (2008). Indonesia.

Republik Indonesia. Peratutan Bank Indonesia No. 13//2/PBI/2011 Tentang Pelaksanaan Fungsi Kepatuhan Bank Umum (2011). Indonesia.

Sugiyono. (2016). Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif dan R&D. Bandung: PT Alfabet.

Suryani, & Hendriyadi. (2015). Metode Riset Kuantitatif Teori dan Aplikasi pada Penelitian Bidang Manajemen dan Ekonomi Islam. Jakarta: Prenada Media Grup.

Susanto, Y. K., & Tarigan, J. (2013). Pengaruh Pengungkapan Sustainability Report terhadap Profitabilitas Perusahaan. Jurnal Akuntansi Dan Keuangan.

Widyastuti, S. R. I. (2014). Dampak Penerapan Tata Kelola Perusahaan Yang Baik Trhadp Kinerja Bank Umum Syariah, 1–20.

Yaya, R. (2016). Akuntansi Perbankan Syariah: Teori dan Praktik Kontemporer berdasarkan PAPSI 2013.

Yuniasary, M., & Nurdin. (2017). Pengaruh Sharia Compliance dan Islamic Corporate Governance Terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah di Indonesia (Studi Kasus Perbankan Syariah di Indonesia 2013-2017). Prosiding Manajemen.

Yusnita, R. R. (2019). Analisis kinerja Bank Umum Syariah Dengan Menggunakan Pendekatan Islamicity Performance Index Periode Tahun 2012-2016. Jurnal Islamic Banking and Finance, 2.

Full Text: PDF

DOI: 10.15408/aiq.v12i1.15053